Kryptopankki Custodianin oikeuskiista
Wyomingin osavaltion myöntämä kryptopankki Custodia on jättänyt hakemuksen täysimittaiselle Tenth Circuitin vetoomustuomioistuimelle, jossa se pyytää uudelleentarkastelua Federal Reserven hylkäykselle sen päätilihakemuksessa. Tämä nostaa esiin viiden vuoden oikeuskiistan. Pankki väittää, että lokakuun paneelin päätös väärin tulkitsi liittovaltion lakia ja herättää perustuslaillisia huolia Fedin valtuuksista.
Hakemuksen taustat
Hakemus, joka jätettiin 15. joulukuuta, vaatii en banc -käsittelyä, jossa kaikki aktiiviset piirikunnantuomarit tarkastelevat, voivatko alueelliset Federal Reserve -pankit käyttää tarkastamatonta harkintavaltaa päätilin pääsyssä laillisesti kelvollisille laitoksille. Custodia väittää, että kolmen tuomarin paneelin 2-1 päätös on ristiriidassa Rahapolitiikan valvontalain (Monetary Control Act) vaatimuksen kanssa, jonka mukaan maksupalvelut ”ovat saatavilla” ei-jäsen talletuslaitoksille, luoden sen kuvaaman perustuslain vastaisen veto-oikeuden osavaltion pankkilupia vastaan.
Osavaltion pankkiviranomaisten huolenaiheet
Osavaltion pankkiviranomaiset kokevat olevansa uhattuna. Hakemus herättää liittovaltion kysymyksiä siitä, että Fed käytännössä kumoaa Wyomingin vuoden 2020 päätöksen myöntää Custodialle erityinen talletuslaitoslupa. Ilman päätilin pääsyä pankki ei voi hyödyntää keskeisiä Federal Reserve -maksupalveluja, kuten sähkösiirtoja ja automatisoituja selvitysjärjestelmiä, mikä tekee sen osavaltion myöntämästä luvasta käytännössä merkityksettömän, vaikka se täyttää kaikki lainsäädännölliset kelpoisuusvaatimukset.
”Kun Fed hylkää päätilin osavaltion myöntämälle rahoituslaitokselle, se käytännössä vetoaa pankkilupaan, jonka osavaltion sääntelijät ovat hyväksyneet,” hakemuksessa todetaan.
Wyomingin SPDI-kehys
Wyoming loi SPDI-kehyksensä erityisesti houkutellakseen digitaalisten omaisuuserien yrityksiä, vaatimalla 100 % varantoja ja kieltämällä lainanannon riskin vähentämiseksi. Custodia väittää, että Fedin hylkäys heikentää tätä huolellisesti laadittua osavaltion sääntelyjärjestelmää, joka on suunniteltu edistämään lohkoketjuinnovaatioita tiukkojen turvallisuusrajojen puitteissa.
Perustuslailliset vaikutukset
Perustuslailliset vaikutukset ulottuvat liittovaltion ulkopuolelle. Custodian oikeusryhmä väittää, että jos alueelliset Reserve Bankin presidentit pitävät tarkastamatonta harkintavaltaa päätilien suhteen, heistä tulee käytännössä ”Yhdysvaltojen viranomaisia”, joilla on merkittävää toimeenpanovaltaa ilman asianmukaista perustuslaillista nimitystä. Federal Reserve -pankkien presidentit valitaan yksityisten pankkien johtokuntien toimesta ja hyväksytään hallintoneuvoston toimesta, prosessi, jota Custodia väittää rikkovan Nimityslakia, jos nämä viranomaiset käyttävät enemmistön mielipiteen vahvistamaa harkintavaltaa.
Erimielisyydet Tenth Circuitissa
Hakemus korostaa kasvavaa erimielisyyttä Tenth Circuitin tuomareiden keskuudessa lainsäädännön tulkinnasta. Tuomari Timothy Tymkovichin väite liittyi tuomari Bacharachin vuoden 2017 mielipiteeseen tapauksessa Fourth Corner Credit Union v. Federal Reserve Bank of Kansas City, luoden 2-2 jakautuman piirikunnantuomareiden keskuudessa siitä, velvoittaako Rahapolitiikan valvontalaki päätilin pääsyä. Tymkovich kirjoitti, että Fedin tulkinta myöntää ”tarkastamatonta harkintavaltaa”, joka herättää ”haasteellisia kysymyksiä” artiklan II mukaan, samalla kun se on ristiriidassa MCA:n selkeän kielen kanssa, joka vaatii palvelujen olevan ”saatavilla ei-jäsen talletuslaitoksille”.
Custodian hakemuksen hylkäys
Kansas Cityn Fed hylkäsi Custodian hakemuksen tammikuussa 2023 27 kuukauden tarkastelun jälkeen, viitaten riskeihin sen ”crypto-omaisuusaktiviteeteista”, vaikka se alun perin kertoi pankille, ettei hakemuksessa ollut ”näyttöesteitä”. Fedin sisäiset asiakirjat paljastivat, että henkilökunta piti Custodian pääomaa ”riittävänä” ja kehui sen ”vaikuttavaa” johtoryhmää, vain hallintoneuvoston viranomaisten puuttuvan asiaan. Federal Reserve -pankin hallintoneuvoston jäsen Christopher Waller on sittemmin myöntänyt julkisesti, että Fedillä on riittävät työkalut hallita riskejä ilman, että päätilit hylätään kokonaan.
Debanking-käytännöt ja niiden vaikutukset
Custodianin oikeudellinen taistelu kehittyy samalla, kun liittovaltion sääntelijät kohtaavat laajalle levinneitä debanking-käytäntöjä, jotka kohdistuvat kryptoyrityksiin. Valtiovarainministeriön tarkastajan toimisto julkaisi joulukuussa havaintoja, jotka osoittavat, että kaikki yhdeksän suurinta kansallista pankkia asettivat ”epäasianmukaisia” rajoituksia laillisille yrityksille, mukaan lukien digitaalisten omaisuuserien yrityksille, vuosina 2020-2023.
”Pankit väittivät, etteivät ne syrji, mutta OCC havaitsi, että monet rajoittavat käytännöt olivat julkisesti näkyviä,”
tarkastelu tutki tuhansia valituksia poliittisesta ja uskonnollisesta debankingista sekä kryptopoissulkemisista.
